网上有关“期权临近到期隐含波动率会变大吗”话题很是火热，小编也是针对期权临近到期隐含波动率会变大吗寻找了一些与之相关的一些信息进行分析，如果能碰巧解决你现在面临的问题，希望能够帮助到您。
影响期权价格涨跌的因素有：标的价格、时间、波动率、行权价、无风险利率和股息率等几个方面。对以上6大因素可以用一张图解来概括其对期权价格的影响正反面：
其中 标的价格、时间、波动率三大因素对期权价格的影响是最为关键，也是期权投资者必须了解清楚的：
一：标的价格
简单讲就是方向，方向的判定是期权参与者第一要素。按理讲，做对了方向，合约价格会随之上涨，反之则下跌。
方向的判定表现在期权价格上最直接的就是内在价值部分。通过内在价值计算公式可以清楚的得出某一期权价格内在价值部分的增减。
举个例子，如图所示，该行权价为2.700的50ETF认购合约权利金为0.3389.其中内在价值部分为0.3170，假设标的50ETF价格上涨0.001元，在忽略其他因素的影响时，该合约内在价值相应上涨0.001，那么该合约价格应变成0.3399了，从而导致一张合约获利10元。 以此类比！
二：时间（时间价值）
期权价格除去内在价值，剩下的部分便是时间价值。时间价值对于期权买方来说反映了期权内在价值在未来增值的可能性。事实上随着时间的变动，标的50ETF价格的波动可能使得期权增值，因此买方也愿意支付高于内在价值额外的期权费用。
时间价值说的是“时间风险”与“期权增值潜力”，也就是我们常用来比喻的“保险费”。当期权合约距离到期日越来越近时，对于期权买方来说，其所期待看到的期权增值的可能性也越来越小。因此，通常下随着期权临近到期日，其时间价值将逐渐变小，直至到期日衰减为零。所以说时间对于期权买方来说是不利的一个变量！
如下图，截取了一段随着到期日时间临近，某一期权合约时间价值的变化。
三：波动率
波动率是金融资产价格的波动程度，是对资产收益率不确定性的衡量，用于反映金融资产的风险水平，俗称“恐慌指数”。在期权市场中，波动率越高，表明期权价格的波动越剧烈，波动率越低，则表明期权价格的波动越平缓。
如果让我用大篇幅去解释波动率的计算公式显然不现实，那么我告诉你最简单的理解方式：
波动率=期权贵不贵
波动率又直接影响到期权的时间价值
波动率的高低，会告诉你应该怎么干期权，贵了当然是卖出（做义务仓），便宜了当然是买入（做权力仓）！但是并不能代表行情方向。
波动率对期权价格的影响可以概括为：
如果波动率上涨，那么无论是认购期权，还是认沽期权，当你判断对了方向，赚的话会让你赚的更多，而方向错了亏的话，会亏的更少。
如果波动率下跌，那么无论是认购期权，还是认沽期权，当你判断对了方向，赚的话，会赚的更少，而做错了亏的话，会亏的更多。
另外波动率的涨跌情况，跟市场的急涨急跌是相伴相生的。大家有时间可以对比观察一下，往往在行情出现急涨急跌的时候，波动率也就会顺势上升。而在一些缩量盘整的行情，波动率也相对平稳或是下跌。
所以投资者在参与期权交易时选择何种开仓策略可以考量波动率指标的影响！来决定做以小博大的买方还是多赚时间价值的卖方？
针对以上三大影响期权价格的因素，我们可以以图表的形式来呈现期权价格的几种变化形态：
关于“期权临近到期隐含波动率会变大吗”这个话题的介绍，今天小编就给大家分享完了，如果对你有所帮助请保持对本站的关注！
本文来自作者[杨苑钟佳]投稿，不代表氢时代立场，如若转载，请注明出处：https://m.qsdsy.cn/syzs/202501-12814.html
评论列表（4条）
我是氢时代的签约作者“杨苑钟佳”！
希望本篇文章《期权临近到期隐含波动率会变大吗》能对你有所帮助！
本站[氢时代]内容主要涵盖：国足,欧洲杯,世界杯,篮球,欧冠,亚冠,英超,足球,综合体育
本文概览：网上有关“期权临近到期隐含波动率会变大吗”话题很是火热，小编也是针对期权临近到期隐含波动率会变大吗寻找了一些与之相关的一些信息进行分析，如果能碰巧解决你现在面临的问题，希望能够...